2017年7月20日一早，廣州富力地產(chǎn)股份有限公司（富力地產(chǎn)，02777.HK）公告了收購(gòu)萬(wàn)達(dá)資產(chǎn)包中77家酒店具體信息。富力地產(chǎn)在“有關(guān)收購(gòu)酒店資產(chǎn)的主要交易”的公告中稱(chēng)，其有條件同意收購(gòu)，及大連萬(wàn)達(dá)有條件同意以代價(jià)約199.0639億元出售76家城市酒店的權(quán)益及煙臺(tái)萬(wàn)達(dá)70%權(quán)益。代價(jià)將由富力地產(chǎn)內(nèi)部資源撥付。
77家城市酒店組成酒店資產(chǎn)，擁有總建筑面積約為328.6萬(wàn)平方米及合共23202間客房。至2017年12月31日，77家酒店資產(chǎn)凈值預(yù)期為不少于331.7632億元，包括兩間未開(kāi)業(yè)酒店的估計(jì)成本。公告表示，77家城市酒店均位于所在城市的核心地段，并與四個(gè)大連萬(wàn)達(dá)自營(yíng)酒店品牌(包括奢華品牌萬(wàn)達(dá)瑞華、超豪華品牌萬(wàn)達(dá)文華、豪華品牌萬(wàn)達(dá)嘉華和精選品牌萬(wàn)達(dá)錦華)和多個(gè)國(guó)際知名豪華酒店管理品牌(包括威斯汀、希爾頓、洲際、康萊德及艾美等)進(jìn)行合作，運(yùn)營(yíng)良好，具有很好的市場(chǎng)口碑和影響力。
值得一提的是，需兩日內(nèi)支付的20億元訂金可以退回。大連萬(wàn)達(dá)收到后3個(gè)月內(nèi)，須完成轉(zhuǎn)讓77家城市酒店的權(quán)益，倘若不能在3個(gè)月內(nèi)轉(zhuǎn)讓?zhuān)灰状鷥r(jià)將可削減。3個(gè)月的最后一日，富力地產(chǎn)支付第一期100億元，扣去訂金20億元，實(shí)付80億元，尾款將于2018年2月前支付。
那76家酒店包括最早2008年12月18日開(kāi)業(yè)的寧波萬(wàn)達(dá)索菲特酒店，最晚是2017年6月17日剛剛開(kāi)業(yè)的南寧萬(wàn)達(dá)嘉華度假酒店，齊齊哈爾萬(wàn)達(dá)嘉華酒店和長(zhǎng)春萬(wàn)達(dá)文華酒店預(yù)計(jì)開(kāi)業(yè)時(shí)間分別是2018年年中和2019年年末。
第77家酒店，公告表明是煙臺(tái)萬(wàn)達(dá)文華酒店，開(kāi)業(yè)于2014年11月21日。該酒店余下30%的權(quán)益由煙臺(tái)日櫻花園房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司擁有。倘若煙臺(tái)日櫻行使優(yōu)先購(gòu)買(mǎi)權(quán)，煙臺(tái)萬(wàn)達(dá)70%的權(quán)益將從酒店資產(chǎn)中剔除，代價(jià)2.5億元也將扣除。
未來(lái)5年，富力地產(chǎn)和萬(wàn)達(dá)還合作有25個(gè)商業(yè)綜合體
7月19日，富力地產(chǎn)出現(xiàn)在萬(wàn)達(dá)商業(yè)和融創(chuàng)中國(guó)控股有限公司（融創(chuàng)中國(guó)，01918.HK）的戰(zhàn)略合作簽約儀式，并最終成為背景板上重要的三分之一，對(duì)大眾來(lái)說(shuō)可謂突然。
至少，在7月10日萬(wàn)達(dá)集團(tuán)官網(wǎng)公告——融創(chuàng)中國(guó)分別以295.75億元和335.9526億元收購(gòu)大連萬(wàn)達(dá)商業(yè)13個(gè)文化旅游項(xiàng)目及76家城市酒店，總代價(jià)為631.7億元，至7月19日計(jì)劃中16時(shí)開(kāi)始簽約儀式之前，沒(méi)有傳出一絲風(fēng)聲。也許，負(fù)責(zé)會(huì)場(chǎng)背景板打印工作的員工最早知道簽約存在變數(shù)。
7月19日的簽約儀式結(jié)束后不久，萬(wàn)達(dá)商業(yè)、融創(chuàng)中國(guó)和富力地產(chǎn)發(fā)表聯(lián)合公告，富力地產(chǎn)以199.06億元收購(gòu)77家城市酒店全部股權(quán)。簽約后2日內(nèi)付20億元訂金，2018年1月31日前付清全部轉(zhuǎn)讓價(jià)款，完成酒店交割。77家酒店的酒店管理合同不受本次轉(zhuǎn)讓影響，繼續(xù)執(zhí)行，直至合同期限屆滿(mǎn)。
融創(chuàng)房地產(chǎn)集團(tuán)以438.44億元收購(gòu)前述13個(gè)文旅項(xiàng)目的91%股權(quán)，并由交割后項(xiàng)目承擔(dān)現(xiàn)有全部貸款約454億元。簽約后付150億元，簽約后90日內(nèi)付清全部轉(zhuǎn)讓價(jià)款，完成交割（個(gè)別項(xiàng)目待交割條件具備時(shí)辦理）。
富力地產(chǎn)2日內(nèi)付10%的訂金，比之融創(chuàng)中國(guó)當(dāng)日簽約即付34%的訂金；77家酒店199.06億元比之76家酒店335.9526億元；半年期限比之90日，一少一多，一降一升，一寬一緊，千言萬(wàn)語(yǔ)。
富力地產(chǎn)董事長(zhǎng)李思廉發(fā)言時(shí)說(shuō)：非常感謝萬(wàn)達(dá)和融創(chuàng)對(duì)富力的信任，富力資金情況良好，可以滿(mǎn)足此次交易的需要。
所言非虛。2017年一季報(bào)，富力地產(chǎn)資產(chǎn)總計(jì)2325億元。其中，流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)1834億元，貨幣資金就有404.9億元。同時(shí)，富力地產(chǎn)負(fù)債1853.68億元，負(fù)債率為79.7%。然而，在2016年年報(bào)中，富力地產(chǎn)凈負(fù)債與總權(quán)益比率為159.9%，凈負(fù)債權(quán)益比大于100%時(shí)，說(shuō)明企業(yè)所持有現(xiàn)金不足以支付債務(wù)，股東面臨償付債務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)較大。富力地產(chǎn)將此歸咎于其融資活動(dòng)——新開(kāi)展的與到期的。
萬(wàn)達(dá)集團(tuán)董事長(zhǎng)王健林在簽約儀式致辭中說(shuō)，三方都是贏家。對(duì)于富力來(lái)說(shuō)，從萬(wàn)達(dá)、融創(chuàng)手中以較低的價(jià)格收購(gòu)酒店以后，富力就有超過(guò)100家高端酒店，成為全球最大的五星級(jí)酒店業(yè)主。“放眼全球，以較低的價(jià)格批量收購(gòu)酒店的機(jī)會(huì)，一百年只有一次。所以我相信富力通過(guò)一定的財(cái)季，可以使收購(gòu)的酒店收益達(dá)到合理化水平。”
說(shuō)突然也不突然，雙方早有合作。
李思廉稱(chēng)，富力地產(chǎn)從2004年開(kāi)始投資經(jīng)營(yíng)高端酒店，先后和萬(wàn)達(dá)集團(tuán)、凱悅集團(tuán)、希爾頓集團(tuán)、雅高酒店集團(tuán)等，共同在國(guó)內(nèi)主要城市和景區(qū)開(kāi)業(yè)了17家國(guó)際星級(jí)酒店。不僅如此，富力還是萬(wàn)達(dá)集團(tuán)的高端品牌麗思卡爾頓系列在亞洲區(qū)最大的業(yè)主。
未來(lái)五年，富力和萬(wàn)達(dá)還有筆300億元的合作。萬(wàn)達(dá)集團(tuán)官網(wǎng)顯示，從2017年到2021年，萬(wàn)達(dá)商業(yè)和富力地產(chǎn)每年要合作開(kāi)發(fā)5個(gè)商業(yè)綜合體，5年投資300億元，共開(kāi)發(fā)25個(gè)商業(yè)綜合體項(xiàng)目。
這筆交易是在2016年底敲定的。萬(wàn)達(dá)主要負(fù)責(zé)規(guī)劃設(shè)計(jì)、招商運(yùn)營(yíng)及部分投資，使用萬(wàn)達(dá)廣場(chǎng)品牌。富力地產(chǎn)負(fù)責(zé)項(xiàng)目主要投資、建設(shè)。2017年，雙方首批合作的5個(gè)項(xiàng)目分布一、二線城市。
當(dāng)時(shí)雙方的表態(tài)與此次近乎一致。彼時(shí)，王健林表示，雙方的合作標(biāo)志著萬(wàn)達(dá)商業(yè)進(jìn)入輕資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的新階段，加速萬(wàn)達(dá)商業(yè)從開(kāi)發(fā)向服務(wù)轉(zhuǎn)型。富力地產(chǎn)聯(lián)系董事長(zhǎng)張力認(rèn)為，和萬(wàn)達(dá)合作，將大幅增加富力地產(chǎn)利潤(rùn)和優(yōu)質(zhì)持有物業(yè)，提升富力地產(chǎn)公司價(jià)值。
回A之路：上交所IPO排名第71位，落后萬(wàn)達(dá)3位
與萬(wàn)達(dá)一樣，富力地產(chǎn)也在積極回A，截至7月13日，該公司在上交所IPO正常審核狀態(tài)為已反饋，位列71位。這比今年1月20日的102位，前進(jìn)了31位。其最新招股書(shū)顯示，此次公開(kāi)發(fā)行新股不超過(guò)10.7億股，每股面值0.25元，募集資金總額不超過(guò)350億元。
值得一提的是，目前大連萬(wàn)達(dá)商業(yè)地產(chǎn)排名68位，兩家公司排名相差3位。
富力地產(chǎn)在2016年年報(bào)中表示，其于2015年恢復(fù)A股申請(qǐng)上市計(jì)劃，將于2017年持續(xù)推進(jìn)。隨著2016年下半年起，內(nèi)地新上市審批程序進(jìn)一步加快，該集團(tuán)積極推動(dòng)上市申請(qǐng)進(jìn)程，對(duì)2017年內(nèi)在A股上市“抱有信心”。
而這已是富力地產(chǎn)踏上的第五次回A之路。自2005年在香港上市后，僅過(guò)去兩年時(shí)間，富力地產(chǎn)即因H股流通性不足、融資受限困擾，宣布要回歸A股。在此之后的2008年、2010年以及2012年，富力地產(chǎn)做了四次努力，終因各種原因無(wú)果。
根據(jù)2016年年報(bào)，富力地產(chǎn)核心業(yè)務(wù)覆蓋各種規(guī)模的大眾住宅物業(yè)發(fā)展項(xiàng)目，目前開(kāi)發(fā)中項(xiàng)目達(dá)到68個(gè)，覆蓋27個(gè)城市和地區(qū)(包括北京、天津及廣州)。作為持續(xù)發(fā)展策略一部分，其資產(chǎn)組合的一部分會(huì)持作投資物業(yè)，包括頂級(jí)酒店及購(gòu)物商場(chǎng)。
2016年，富力地產(chǎn)協(xié)議銷(xiāo)售創(chuàng)下609億元新高，按年增長(zhǎng)12%；售出的總建筑面積亦創(chuàng)新高，約469萬(wàn)平方米，按年升14%。2016年，新增可售面積504萬(wàn)平方米，占協(xié)議銷(xiāo)售金額30%以下；土地總儲(chǔ)備按預(yù)計(jì)的可售面積計(jì)算為3848.1萬(wàn)平方米。富力地產(chǎn)集中于五大地區(qū)進(jìn)行土地儲(chǔ)備:珠三角、京津冀、長(zhǎng)三角、太原，以及海南區(qū)域。
特別的是，富力地產(chǎn)有兩名董事長(zhǎng)，李思廉和聯(lián)席董事長(zhǎng)、總裁張力，二人均為富力地產(chǎn)創(chuàng)始人。李思廉負(fù)責(zé)制定集團(tuán)策略方向，銷(xiāo)售及財(cái)務(wù)方面的管理工作。張力負(fù)責(zé)主要負(fù)責(zé)購(gòu)地、工程開(kāi)發(fā)、成本控制及公司運(yùn)作管理。
李思廉，現(xiàn)年60歲，于1978年在香港中文大學(xué)取得數(shù)學(xué)理學(xué)士學(xué)位，之前曾從事貿(mào)易業(yè)務(wù)，1994年8月，與張力共同創(chuàng)辦富力地產(chǎn)，截至2016年12月31日，持有富力地產(chǎn)33.52%。
張力，64歲，曾從事建筑、裝修行業(yè)。在創(chuàng)辦富力前，曾擔(dān)任廣州市二輕局團(tuán)委書(shū)記、廣州市白云區(qū)鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)管理局生產(chǎn)科長(zhǎng)，持有富力地產(chǎn)32.02%。此外，張力還是力量礦業(yè)能源有限公司（01277.HK)的主席兼執(zhí)行董事。
至2016年12月31日，富力地產(chǎn)已發(fā)行股份總數(shù)目為32.22億股，其中22.07億股股份為內(nèi)資股股東持有的內(nèi)資股，占總股本的68.49%，而10.15股股份由H股持有人持有，占總股本的31.51%。
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第六屆中國(guó)報(bào)業(yè)黨建工作座談會(huì)（1）
