《保險資產(chǎn)管理公司管理規(guī)定》9月1日起施行 取消外資持股比例上限

　　5日，銀保監(jiān)會發(fā)布《保險資產(chǎn)管理公司管理規(guī)定》(下稱《規(guī)定》)，落實國務院金融委擴大對外開放決策部署，對保險資產(chǎn)管理公司的境內外保險公司股東一視同仁，取消外資持股比例上限。《規(guī)定》自2022年9月1日起施行。

　　銀保監(jiān)會有關部門負責人答記者問時表示，設置境內外股東統(tǒng)一適用的股東資質條件，有助于吸引國際優(yōu)秀保險公司和資產(chǎn)管理機構參與中國保險資產(chǎn)管理行業(yè)發(fā)展。

　　過去缺乏相對獨立、成體系的監(jiān)管制度

　　自2003年以來，我國先后設立了33家保險資管公司。目前各保險資管公司通過發(fā)行保險資管產(chǎn)品、受托管理資金等方式，管理總資產(chǎn)超過20萬億元。

　　銀保監(jiān)會有關部門負責人表示，經(jīng)過近二十年的發(fā)展，保險資管公司在長期資金管理、大類資產(chǎn)配置、長久期資產(chǎn)創(chuàng)設和絕對收益獲取等方面積累了豐富經(jīng)驗，已經(jīng)成為保險資金等長期資金的核心管理人、資本市場的主要機構投資者和服務實體經(jīng)濟的重要力量。

　　“從過往實踐看，大部分保險資管公司股權結構較為集中，以受托管理母公司或系統(tǒng)內保險資金為主，在公司治理、業(yè)務規(guī)范、風險管理等方面主要參照保險公司或保險資金運用的監(jiān)管規(guī)則，缺乏相對獨立、成體系的監(jiān)管制度，一定程度上束縛了發(fā)展?！鄙鲜鲐撠熑颂寡?。

　　多方面增強保險資管公司獨立性

　　銀保監(jiān)會有關部門負責人表示，《規(guī)定》在系統(tǒng)整合相關制度基礎上，形成了體系相對完備、特色更加鮮明的機構監(jiān)管制度框架，有利于進一步增強保險資管公司獨立性，提升市場化、專業(yè)化水平，推動實現(xiàn)高質量發(fā)展。

　　《規(guī)定》適當降低保險公司總體持股比例上限，要求境內外保險公司合計持有保險資管公司的股份不得低于50%，在明確保險資管公司是保險資金核心管理人的同時，為吸引包括境外優(yōu)秀保險公司和資管機構在內的各類股東提供制度空間。

　　《規(guī)定》進一步加強股權管理，規(guī)范股東行為。包括：要求保險資管公司主要發(fā)起人、控股股東及實際控制人書面承諾長期持有保險資管公司股權；股東須通過股東(大)會依法行使權利，不得直接干預保險資管公司經(jīng)營運作；保險資管公司建立與股東之間有效的風險隔離機制，通過隔離資金、業(yè)務、管理、人員、系統(tǒng)、營業(yè)場所和信息等措施，防范風險傳染、內幕交易、利益沖突、利益輸送等，實現(xiàn)更加獨立的經(jīng)營運作。

　　《規(guī)定》還完善公司治理要求，加強關鍵人員管理。比如，進一步明確了保險資管公司股東會、董事會、監(jiān)事會的權責義務、運作要求和禁止行為；梳理符合保險資管公司特色和發(fā)展需要的高管范圍及董事、監(jiān)事和高管任職資格條件，強化獨立董事制度建設，從嚴加強董事長這一關鍵崗位的任職資格管理。

　　在優(yōu)化業(yè)務經(jīng)營規(guī)則方面，《規(guī)范》明確保險資管公司自有資金運用、風險管理等基本規(guī)則，要求保險資管公司一視同仁對待保險資金和管理的其他資金，按照公平、合理、市場化原則簽署合同、明確費率，強化信息披露管理和投資者權益保護。

　　引導保險資管公司加大對資本市場支持力度

　　上述負責人表示，銀保監(jiān)會歷來高度重視維護和促進資本市場長期健康穩(wěn)定發(fā)展?！兑?guī)定》引導保險資管公司堅守保險資金、企業(yè)年金等長期資金核心管理人定位，鼓勵保險資管公司鞏固和發(fā)揮長期投資優(yōu)勢，更好發(fā)揮機構投資者作用，為資本市場長期健康穩(wěn)定發(fā)展提供穩(wěn)定的長期資金支持。

　　在機構定位上，《規(guī)定》明確保險資管公司“以實現(xiàn)資產(chǎn)長期保值增值為目的”，支持、鼓勵和引導保險資管公司立足長期投資、穩(wěn)健投資、價值投資，實現(xiàn)與其他資產(chǎn)管理機構的差異化發(fā)展。

　　為了提高保險資管公司專業(yè)化運作，《規(guī)定》一方面允許符合條件的保險資管公司投資設立從事資產(chǎn)管理業(yè)務或與資產(chǎn)管理業(yè)務相關的子公司，實現(xiàn)精細化管理和專業(yè)化運作；另一方面明確分級分類監(jiān)管要求，強化監(jiān)管評級結果運用，支持監(jiān)管評級較高、經(jīng)營運作穩(wěn)健的機構開展創(chuàng)新型業(yè)務，引導機構不斷加強自身專業(yè)化建設。

　　上述負責人表示，鼓勵保險資管公司提升市場化運作水平，積極參與資本市場發(fā)展建設?！兑?guī)定》結合保險資管行業(yè)實踐和長期資金需求，進一步細化保險資管公司的經(jīng)營范圍，支持和引導保險資管公司全面提升綜合服務能力，為保險資金、企業(yè)年金、職業(yè)年金等長期資金投資運作提供更加全面、優(yōu)質、高效的服務，助力提升直接融資比重。

　　此外，《規(guī)定》強化了對保險資管公司內控審計、關聯(lián)交易管理、從業(yè)人員管理、公平對待投資者等方面的監(jiān)管要求，引導保險資管公司更加審慎穩(wěn)健地開展投資運作，有利于為資本市場平穩(wěn)健康運行培育更多穩(wěn)健型的機構投資者。

　　轉自：上海證券報

　　【版權及免責聲明】凡本網(wǎng)所屬版權作品，轉載時須獲得授權并注明來源“中國產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟信息網(wǎng)”，違者本網(wǎng)將保留追究其相關法律責任的權力。凡轉載文章及企業(yè)宣傳資訊，僅代表作者個人觀點，不代表本網(wǎng)觀點和立場。版權事宜請聯(lián)系：010-65363056。

延伸閱讀